ČAPEK, Jan, Jesús CRESPO CUARESMA, Niko HAUZENBERGER a Vlastimil REICHEL. Macroeconomic forecasting in the euro area using predictive combinations of DSGE models. INTERNATIONAL JOURNAL OF FORECASTING. NETHERLANDS: ELSEVIER, 2023, roč. 39, č. 4, s. 1820-1838. ISSN 0169-2070. Dostupné z: https://dx.doi.org/10.1016/j.ijforecast.2022.09.002.
Další formáty:   BibTeX LaTeX RIS
Základní údaje
Originální název Macroeconomic forecasting in the euro area using predictive combinations of DSGE models
Autoři ČAPEK, Jan (203 Česká republika, garant, domácí), Jesús CRESPO CUARESMA (724 Španělsko, domácí), Niko HAUZENBERGER (40 Rakousko, domácí) a Vlastimil REICHEL (203 Česká republika, domácí).
Vydání INTERNATIONAL JOURNAL OF FORECASTING, NETHERLANDS, ELSEVIER, 2023, 0169-2070.
Další údaje
Originální jazyk angličtina
Typ výsledku Článek v odborném periodiku
Obor 50202 Applied Economics, Econometrics
Stát vydavatele Nizozemské království
Utajení není předmětem státního či obchodního tajemství
WWW URL
Impakt faktor Impact factor: 7.900 v roce 2022
Kód RIV RIV/00216224:14560/23:00134014
Organizační jednotka Ekonomicko-správní fakulta
Doi http://dx.doi.org/10.1016/j.ijforecast.2022.09.002
UT WoS 001075115800001
Klíčová slova anglicky Forecasting; Model averaging; Prediction pooling; DSGE models; Macroeconomic variables
Příznaky Mezinárodní význam, Recenzováno
Změnil Změnil: doc. Ing. Jan Čapek, Ph.D., učo 40604. Změněno: 3. 1. 2024 12:21.
Anotace
We provide a comprehensive assessment of the predictive power of combinations of dynamic stochastic general equilibrium (DSGE) models for GDP growth, inflation, and the interest rate in the euro area. We employ a battery of static and dynamic pooling weights based on Bayesian model averaging principles, prediction pools, and dynamic factor representations, and entertain six different DSGE specifications and five prediction weighting schemes. Our results indicate that exploiting mixtures of DSGE models produces competitive forecasts compared to individual specifications for both point and density forecasts over the last three decades. Although these combinations do not tend to systematically achieve superior forecast performance, we find improvements for particular periods of time and variables when using prediction pooling, dynamic model averaging, and combinations of forecasts based on Bayesian predictive synthesis.
Návaznosti
GA17-14263S, projekt VaVNázev: Dynamické průměrování předpovědí makroekonomických modelů
Investor: Grantová agentura ČR, Dynamic forecast averaging of macroeconomic models
GA21-10562S, projekt VaVNázev: O časově proměnné prediktivní schopnosti teoretických a empirických makroekonomických modelů
Investor: Grantová agentura ČR, O časově proměnné prediktivní schopnosti teoretických a empirických makroekonomických modelů
Typ Název Vložil/a Vloženo Práva
1-s2.0-S0169207022001224-main.pdf Licence Creative Commons  Verze souboru Kurková, P. 19. 9. 2023

Vlastnosti

Adresa v ISu
https://is.muni.cz/auth/publication/2227365/1-s2.0-S0169207022001224-main.pdf
Adresa ze světa
https://is.muni.cz/publication/2227365/1-s2.0-S0169207022001224-main.pdf
Adresa do Správce
https://is.muni.cz/auth/publication/2227365/1-s2.0-S0169207022001224-main.pdf?info
Ze světa do Správce
https://is.muni.cz/publication/2227365/1-s2.0-S0169207022001224-main.pdf?info
Vloženo
Út 19. 9. 2023 10:16, Mgr. Pavlína Kurková

Práva

Právo číst
  • kdokoliv v Internetu
Právo vkládat
 
Právo spravovat
  • osoba Univ.-Prof. Dr. Jesús Crespo Cuaresma, učo 239376
  • osoba Niko Hauzenberger, MSc, učo 242968
  • osoba Ing. Mgr. Vlastimil Reichel, Ph.D., učo 357467
  • osoba doc. Ing. Jan Čapek, Ph.D., učo 40604
Atributy
 

1-s2.0-S0169207022001224-main.pdf

Aplikace
Otevřít soubor.
Stáhnout soubor.
Adresa v ISu
https://is.muni.cz/auth/publication/2227365/1-s2.0-S0169207022001224-main.pdf
Adresa ze světa
https://is.muni.cz/publication/2227365/1-s2.0-S0169207022001224-main.pdf
Typ souboru
PDF (application/pdf)
Velikost
1,7 MB
Hash md5
d07f6b7b70cbc676c8bd5ec4cd105c39
Vloženo
Út 19. 9. 2023 10:16

1-s2.0-S0169207022001224-main_Archive.pdf

Aplikace
Otevřít soubor.
Stáhnout soubor.
Adresa v ISu
https://is.muni.cz/auth/publication/2227365/1-s2.0-S0169207022001224-main_Archive.pdf
Adresa ze světa
https://is.muni.cz/publication/2227365/1-s2.0-S0169207022001224-main_Archive.pdf
Typ souboru
PDF/A (application/x-pdf)
Velikost
12,6 MB
Hash md5
5ad8805ad794b28a0582aa2bc3beb807
Vloženo
Út 19. 9. 2023 10:21

1-s2.0-S0169207022001224-main.txt

Aplikace
Otevřít soubor.
Stáhnout soubor.
Adresa v ISu
https://is.muni.cz/auth/publication/2227365/1-s2.0-S0169207022001224-main.txt
Adresa ze světa
https://is.muni.cz/publication/2227365/1-s2.0-S0169207022001224-main.txt
Typ souboru
holý text (text/plain)
Velikost
77,6 KB
Hash md5
d9ce87278df470f2f752caf39a1a5579
Vloženo
Út 19. 9. 2023 10:23
Vytisknout
Nahlásit neoprávněně vložený soubor Zobrazeno: 18. 6. 2024 23:06